American Express получит постоянный доступ к средствам ФРС

American Express (AmexCo) неожиданно объявила о преобразовании в банковскую холдинговую группу, что позволит ей получить постоянный доступ к средствам Федерального резерва и облегчит консолидацию в финансовом секторе, пишет Financial Times. Кроме того, преобразование в банковскую холдинговую компанию также облегчит процесс слияния, если AmexCo пожелает отказаться от бизнес-модели независимого оператора кредитных карт, утверждают американские юристы.
По словам представителя Федеральной резервной системы (ФРС), заявление AmexCo было рассмотрено и одобрено быстрее, чем обычно, из-за "чрезвычайных условий, необычных и не терпящих отлагательства обстоятельств", царящих на финансовых рынках. Финансовый кризис заставляет регуляторов принимать заявления о преобразовании в банковские холдинги даже от тех компаний, в которых операции с физлицами не являются основным видом деятельности.

У AmexCo общая стоимость активов равняется 127 млрд, однако депозиты физлиц, согласно данным ФРС, составляют в рамках этой суммы лишь 7,2 млрд долл.

Между тем за последний месяц уже несколько финансовых компаний, в том числе GMAC, финподразделение производителя автомобилей General Motors, обратились к ФРС с просьбой о преобразовании в банковские холдинги. А начало этой тенденции положили в сентябре тогда еще инвестбанки Godman Sachs и Morgan Stanley, когда их бизнес-модели подверглись суровой критике со стороны инвесторов и экономистов.

Компании, инициируя подобные изменения, соглашаются на более жесткое регулирование со стороны ФРС. Банковские холдинговые компании подчиняются более суровым правилам и соглашаются на более пристальный контроль их деятельности и деятельности их дочерних компаний за рубежом со стороны аудиторов и инспекторов. Но с другой стороны, они получают доступ к дешевым кредитным средствам ФРС, которые могут поддержать их в условиях высокой турбулентности на рынках.

Многие эксперты считают положение AmexCo весьма уязвимым в условиях продолжающегося экономического спада в США. Она является одной из немногих независимых компаний в отрасли кредитных карт, и основные подразделения AmexCo расположены в тех штатах, которые больше всего пострадали от ипотечного кризиса. Компания уже объявила о сокращении 7 тыс. рабочих мест (10 проц. персонала) в качестве одной из мер в рамках снижения затрат на 1,8 млрд долл. в 2009 году.